코스피가 사상 최고치를 찍는 동안 내 주식은 왜 안 오르냐고 했던 사람들 분명 있을 거다.
지난 몇 달, 삼성전자·SK하이닉스가 거의 혼자 코스피 끌어올리던 장이었다. 그 사이 2차전지는 조용히 바닥을 다지고 있었다. 그래서 다음 순환매 후보로 2차전지를 다시 봐야 하는지 찾아봤다.
삼전·하이닉스가 쉬는 동안 돈이 옮겨간 곳
시장이 한 종목에 쏠리면 어느 순간 숨을 고른다. 그 사이 자금이 어디로 가냐가 항상 문제인데.
전문가들 말로는 그동안 소외됐던 섹터에 순환매가 들어온다고 한다. 지금 그게 2차전지라는 거다.
시장 리포트에서 반복해서 나오는 말이 딱 이거였다. “삼전·하이닉스가 쉬면 다음 자금은 어디로 가나.” 직접 찾아보니 순환매 얘기만이 아니었다. 이제 2차전지 얘기를 예전이랑 다르게 해야 한다는 내용이었다.
이번 상승을 만든 조건들
전기차가 안 팔린다는 뉴스가 계속 나오던 때가 있었다. 그때 2차전지 주가도 같이 빠졌다. 근데 지금은 얘기가 달라졌다.
첫째, ESS. AI 데이터센터가 미국에서 폭발적으로 늘고 있다. 서버가 많아지면 전기가 많이 필요하다. 근데 전력망이 갑자기 늘어나는 게 아니니까, 데이터센터 옆에 에너지저장장치(ESS)를 같이 깔아야 한다는 얘기가 나오고 있다. 삼성SDI가 ESS 쪽에 강한 기업이라 주목받는다.
둘째, 로봇. “로봇에 배터리 들어가잖아” — 이 말이 실제로 투자 테마가 됐다. 실물 로봇(피지컬 AI) 시대가 오면 로봇 안에 배터리가 들어간다. 그게 어마어마한 물량이 될 수 있다는 거다.
셋째, 전고체 배터리. 삼성SDI가 국내 기업 중에 전고체 배터리 상용화가 가장 빠를 거라고 평가받는다. 유가가 오르면 전기차 수요가 다시 살아날 수 있고, 거기서 전고체 배터리 기대감이 더 크게 작용할 수 있다.
주요 종목과 ETF를 보는 기준
개별 종목은 공부 안 하고 들어가면 물릴 수도 있으니까 간단하게만 정리한다.
| 종목 / ETF | 특징 |
|---|---|
| 삼성SDI | 전고체 배터리 선두, ESS 수주 기대 |
| LG에너지솔루션 | 글로벌 생산력, 미국 공장 가동 본격화 / 458,000원 |
| 에코프로비엠 | 양극재 소재, 헝가리 공장으로 공급망 재편 수혜 |
| TIGER 2차전지TOP10 | 상위 종목 분산, 순환매 대응용 |
| SOL 전고체배터리 | 전고체 테마 집중, 고위험·고수익 성격 |
ETF는 개별주보다 리스크가 분산돼서 섹터 방향에 베팅할 때 쓰기 좋다. 근데 이것도 공부 없이 들어가면 당연히 위험하다.
참고로 TIGER 2차전지TOP10과 SOL 전고체배터리처럼 테마형 ETF는 순환매가 붙으면 단기간에도 크게 움직일 수 있다. 지금 들어가면 그게 다 남은 거냐고? 그건 아무도 모른다.
지금 진입 전 확인할 것
이 질문이 제일 어렵다.
순환매가 실제로 들어오느냐, ESS·로봇 수요가 주가에 얼마나 반영되느냐는 아직 두고 봐야 한다. 전고체 배터리도 기대감은 크지만 실제 상용화까지 시간이 걸린다.
2차전지 관련주가 2021~2022년 고점에서 크게 떨어진 뒤 지금도 그때보다 한참 아래에 있는 종목들이 많다. 그게 기회냐 함정이냐는 사람마다 다르게 본다.
직접 들어가려면 공부 먼저, 금액은 잃어도 아프지 않을 만큼만.
어쨌거나 구경은 해볼 만한 시점이긴 하다.
